打新违规！深交所同日下发四份罚单

【环球网保险综合宣布】4月7日，深圳证券交易所针对新股发行网下询价中的违规行为，对广东天创私募证券投资基金管理有限公司、嘉实成本管理有限公司、北京卓识私募基金管理有限公司和前海人寿保险株式会社等四家机构正式下发监管函，并采纳了书面警示的自律监管方法。

这次监管行动源于厚交所近期对网下报价机构开展的专项检讨。

检讨过程中，监管部门创造这四家机构在新股报价环节存在明显的内掌握度不完备和实行不到位的问题。
详细表现在报价、申购、缴款等关键操作环节的复核管控存在缺失落，如个别项目涌现报价缺点，且未针对已发生的超区间报价行为设置有效的风险掌握方法。
此外，这些机构在估值定价方面也存在依据不充分的问题，如研究报告内容缺失落、剖析不深入，估值区间推导过程不合理等。

鉴于上述违规事实和情节，厚交所决定对这四家机构采纳书面警示方法，并明确哀求这些机构结合决定书指出的违规事变，对照干系规则及哀求，明确详细的改进方法和任务人，积极落实整改事情，并在收到决定书之日起一个月内向厚交所提交详细的整改报告。

近年来，新股发行市场中的“博入围”报价、“重策略轻研究”等问题日益突出，引起了市场的广泛关注。
为规范市场行为，证监会于3月15日发布了《关于严把发行上市准入关从源头长进步上市公司质量的见地（试行）》，明确哀求加强新股发行询价定价配售各环节的监管，从严监管高价超募征象。
截至目前，厚交所已累计开展多批新股报价现场检讨，对包括这四家机构在内的32家网下报价机构采纳了监管方法。

此外，上交所也对在新股网下询价过程中存在违规行为的广发证券株式会社进行了惩罚。
据上交所发布的监管方法决定书显示，广发证券在参与新股网下询价时存在内部研究报告撰写不规范、未基于充分研究进行理性报价以及询价流程不规范等问题，上交所已对广发证券进行了监管警示。