AI带来存储新增量存储行业触底反弹

表示在产品端，固态硬盘等存储产品的价格受到了明显的影响，无论是那些有名品牌，还是低端品牌，产品价格纷纭迎来跳水，这种情形一贯持续到了2023年年底才迎来反转。

事实上，存储芯片公司不是没有经历过行业的下行周期。
上一次影响行业格局的下行周期还是在2007年，微软推出的Vista系统对内存提出了更大的需求，各大存储厂商因此纷纭进行了扩产。
但随后Vista的失落败导致供过于求，DRAM价格也遵照市场定律一起下滑，加上2008年环球金融危急的爆发，市场价格更是跌破材料本钱，彻底改变了行业格局。

每个行业都会面临周期性起伏，但每次下行周期过后，也会给行业创造新的机遇。
AI观点的集中爆发，让DRAM市场正在迎来一波上涨潮。

AI带来存储新增量，存储行业触底反弹

据TrendForce统计，2023年第四季度，环球DRAM行业总营收达174.6亿美元，同比上涨29.6%。
三星电子、SK海力士、江波龙、美光、力积电等有名厂商均实现了营收正增长，且增幅普遍较大，个中江波龙首次实现业务收入打破百亿大关，营收同比增长21.55%，而力积电增幅则达到了惊人的110%。

图源：微博

存储市场经历了连续两年的下滑后，终于重回正轨，干系产品价格呈稳步上升趋势。
供应链干系人士爆料称，SK海力士操持对旗下LPDDR5、LPDDR4、NAND、DDR5等产品实施提价，涨幅在15%-20%旁边。
从去年第四季度开始，SK海力士DRAM产品价格已累计上涨约60%-100%不等。

存储涨价是目前行业的缩影，背后的实质仍是市场供需关系。

ChatGPT、Sora、Suno等AI大模型的出圈，不仅刷新了人们对人工智能的认知，更是让大模型成为消费电子产品的新热点。
海内外大模型不断呈现，它们对算力和数据有着近乎没有上限的需求，催生出海量存储需求。

从运用市场看，手机、PC、做事器依然是存储的三大主力运用市场，但与以往不同的是，在天生式AI技能的哀求下，AI手机、AI PC、AI做事器等AI终端对DRAM、NAND（闪存）的需求急剧放大。
市场需求增大，价格上涨也就不足为奇了。

不过在小雷看来，存储行业从2022年的衰退到2023年底的触底反弹，依赖绝不仅仅是市场需求真个新增量，厂商们的积极“自救”起到了不小的浸染。

捉住AI增长点，存储厂商各显神通

在AI需求引领市场发展确当下，市场急迫须要具备高技能含量的内存产品，这也为浩瀚存储厂商供应了更多发展机会。

三星电子不才行周期的价格战中，采纳了积极的贬价策略，需求量不减反增，虽然整体营收依旧没能躲过下滑，但下滑幅度是行业中最少的那批。
出货之余，三星电子为了相应移动端AI支配的需求，操持推出利用UFS 4.0 4技能的新产品。
相较于UFS 2.2和3.1，新技能在功耗效率和传输速率上的表现要更加精良，也更符合移动端AI大模型的须要。

据三星半导体先容，后续还将积极参与到UFS 5.0的开辟中，这意味着未来移动端大模型载入、运行的效率将得到进一步提高，这对高度重视移动设备体验感的品牌来说，也是影响采购的关键成分之一。

在PC端，三星电子预测PC真个SSD产品将进入PCIe 5.0时期，为此三星电子推出了兼容PCIe 5.0的存储产品，以办理AI时期下因大量数据传输造成的PC负载。

图源：三星电子中国官方网站

另一边，SK海力士凭借HBM、DDR5的价格上风，以及高容量做事器DRAM模组的获利，同样在2023年年底实现了营收增长。
现阶段，扩大HBM产能、加快前辈制程研发和量产节奏是SK海力士的紧张方向。

回顾制程节点的发展进程，我们可以创造SK海力士从1X、1Y、1Z，到更前辈的1、1、1，制程工艺的迭代周期大约为1-2年，乃至近些年还有节奏加快的迹象。
不只是SK海力士，美光、三星电子等其他存储厂商也同样如此，从行业大方向来看，存储厂商加快追逐新制程工艺的节奏是大势所趋。

针对端侧AI的新需求，SK海力士宣告开拓移动端NAND闪存办理方案产品“ZUFS 4.0”，操持今年三季度开始量产。
据官方先容，这是一种基于手机、数码相机等电子产品打造的通用闪存存储（UFS）改进数据管理效率的新产品。
毫无疑问，ZUFS 4.0瞄准的正是搭载端侧AI的智好手机，如果真能有效提高存储读写效率，改进端侧大模型的运行体验，那对付AI手机来说，确实是值得考虑的存储产品。

比较起外洋存储芯片公司，海内存储赛道玩家走出了不一样的道路。
作为海内少数具备“eSSD+RDIMM”的产品设计、组合以及持续供应能力的企业，江波龙选择从做事模式切入，在平衡效能和本钱的同时，推出了TCM模式，即对技能-合约-制造三个环节进行整合，为客户供应定制化，且具备竞争力的存储产品、办理方案和个性化做事。

看似大略的做事逻辑，背后离不开技能积累和对家当链的把控，江波龙通过收购元成苏州和智忆巴西Zilia，完全布局了包括集成封装设计、固件算法开拓、存储芯片测试在内的存储芯片封装测试与开拓业务。

图源：江波龙

产品端，江波龙小试牛刀。
在2024年CFMS中国闪存市场峰会上，推出了Lexar 1TB NM Card、Lexar 2TB microSD、FORESEE QLC eMMC、FORESEE CXL 2.0内存模块和FORESEE LPCAMM2等六款存储新品，实现了速率、容量、封装和本钱上的平衡。

产品理念与经营模式的调度，我们未必能清晰的感想熏染，但财报数据不会骗人，江波龙2024年一季报显示，公司主营收入同比上升200.54%；归母净利润同比上升236.93%。
营收与净利润的增长反响出江波龙在市场竞争中展现了强劲的盈利能力。

江波龙想要从存储模组厂转型为综合半导体存储品牌，或许间隔实现已不远。

存储价格还会涨？

进入2024年以来，DRAM存储芯片价格连续上涨。
TrendForce预测，2024年整年,环球DRAM芯片发卖额将增长46%，达到780亿美元；并且今年第二季已开始针对2025年HBM进行议价，由于DRAM总产能有限，供应商已经初步调涨5%-10%。

个中一个紧张缘故原由是HBM买方十分看好AI需求的展望，乐意接管价格上涨。
此前，SK海力士CEO表示公司2024年HBM的产能已被客户抢购一空，同时按量产操持2025年生产的HBM产品基本售罄，AI爆发带来的强劲需求可见一斑。

图源：三星

按照目前存储行业的形式，已经沉寂两年的存储芯片企业们一定不会放过AI带来的新增量，提升产能、加快迭代将是存储行业未来几年的发展主线。
AI大模型的兴起推动AI干系终端运用成为存储上行周期的支撑，而AI终真个落地进度，影响着存储行业的后市走势。

目前AI手机、AI PC，乃至是汽车终真个存储容量需求在不断放大。
AI对终真个哀求和存储技能的发展共同构建了一个发展机遇，当存储技能无法知足AI终真个哀求，或AI终端落地进度追不上存储技能的迭代节奏，任何一方的进度滞后都会影响对方的未来走势。

小雷认为双方就像是临时构成的命运共同体，只有合营好了才能一起享受行业机遇。
只要AI终端能给用户带来更好的落地运用，刺激用户消费，存储产品的价格也会跟水涨船高，至少在产能泛滥前，存储产品的价格不会涌现大幅下滑。

写在末了

这一轮席卷环球的AI浪潮正影响着千行百业，不仅助推存储芯片行业走出低迷，也给行业指明了新的方向。

AI的落地和遍及，离不开海量数据，无数行业须要更大更快的内存和闪存，以及适用于AI时期的存储办理方案。

图源：veer

众所周知，外洋存储芯片巨子拥有行业上风，但所谓的上风更多适用于传统存储时期，对付AI时期下的存储办理方案，实在大家基本站在同一起跑线上。
包括江波龙在内的国产半导体存储品牌，面对AI存储这个全新领域，完备有通过移动端、做事器端实现弯道超车的可能性。

新周期的到来，环球DRAM市场再度迎来繁荣期，过了两年苦日子的存储厂商们能否捉住AI带来的新机遇，让我们拭目以待。

2024年，AI大模型加速落地，汽车成为黄金场景，“下半场是智能化”成为业界共识。

4月25日，北京车展成为新能源车走向下半场的分水岭，智能化成绝对主角、国产品牌强势崛起、企业家“新车模”成风景线，燃油车、合伙车、洋品牌、功能车彻底落寞。

车展期间，雷科技旗下“关注电动车，更懂智能化”的新媒体电车通派出豪华宣布团前往北京，进行了系统的一线专业深度宣布，一共输出8条视频、8篇深度解析以及海量短内容，全网收成百万+阅读，斩获多篇微信10万+爆款（真实流量），在行业专业媒体引发较大关注。