台积电南京扩产我们担心什么？

4月22日，台积电召开临时董事会决议，核准28.87亿美元扩充台积电（南京）28nm产能的操持，新产能估量2022年下半年开始量产，2023年达到月产4万片的产能规模。

台积电是晶圆代工厂龙头企业，毋庸置疑。
而由于芯片科技的分外性以及台积电在这个领域的主要地位，台积电扩产的动作，就不能大略地从眼下的收益来判断好坏。

扩产事宜引起了轩然大波，到底大家在辩论什么？结论是什么？

“缺芯”现状下的扩产方案

要理解台积电扩产的动作，就要理解芯片产能，而要理解产能，得从两个方面来看：一是要知道扩展的产能涉及到什么水平的技能，二是要知道该技能在世界的产能情形。

首先，为什么偏偏是28nm？28nm工艺有什么分外的地位吗？

在28nm已演化成为成熟工艺的本日，最前辈的工艺节点乃至小于5nm。
但并非所有芯片生产都须要用到最前辈的半导系统编制造工艺。
据半导体专家莫大康的先容，“不是所有的芯片都像CPU、GPU那样须要极高的性能，很多芯片只是能够实现特定的功能就可以了。
”

28nm的分外之处在于，这一工艺的前后，晶体管分别利用了MOS构造和FinFET构造。
与40nm工艺比较，28nm栅密度更高，晶体管的速率提升了约50%，每次开关时的能耗还减小了50%。
而与14nm工艺比较，没有导入FinFET构造的3D晶体管，在研发本钱上具有明显的上风。
因而，28nm被莫大康称为“一个极具性价比的工艺节点”。

那么，既然是成熟制程，28nm工艺的芯片为何不是产能过剩，反而是产能短缺了呢？

成熟制程芯片产能过剩在2019年之前也喊过几次“狼来了”，而实际上当时的芯片产能总体上还算是出于相对平稳的状态。

到了2020年，考虑到供应链安全问题，也为了抢占华为遭受禁令后让出的市场份额，各企业开始大规模囤货。
再加上新冠肺炎疫情暴发，环球生产链衔接不顺利，多家生产厂商还发生了工人罢工等情形。
而手机、电脑、汽车、数据中央等各方面的需求依旧兴旺，百口当乃至加快了数字化转型。

以上各类，终极造成了芯片产能短缺，引发了2021年初汽车芯片直接断供、汽车厂被迫歇工等事宜。

汽车“缺芯”危急搅动着环球的经济。
4月15日，台积电总裁魏哲家在财报会议上称，由于环球半导体需求持续高企，2021年整年都会处于缺货状态，并且可能延续到2022年。

英特尔公司环球副总裁、中国区总裁杨朝阳前在接管媒体采访时也估量，到2022年底，芯片供应还是会很紧张。

不久前，台积电曾与其他芯片厂商的高管共同参加了白宫虚拟峰会，旨在共同探求缓解环球芯片短缺的方法，操持花费数百亿美元来提高美国海内芯片生产水平，台积电也可能得到在美国制造更多芯片的资格。
5月4日，美国再度向台积电求援，美国商务部部长Raimondo表示，商务部正在敦促台积电和其他台湾企业优先考虑知足美国汽车制造商的需求，以在短期内缓解芯片短缺问题。
对此台积电回应，缓解芯片短缺有更高优先级。
据彭博社宣布，美国商务部部长Raimondo将在5月20日举行半导体虚拟会议，目的是将芯片的供应商和消费者聚拢在一起，建立和坚持“关于半导体和供应链问题的公开对话机制”，台积电、三星、英特尔等企业受邀。

28nm制程紧张用场正是高性能CIS传感器以及车用芯片。
包括台积电、三星、格罗方德、联电、中芯国际和华虹在内的企业，是28nm制程生产的主力，也是仅有的几名选手，台积电在个中的地位压倒一切。
2011年第四季度，台积电率先实现了28nm工艺的量产，此后台积电多年霸占环球28nm市场中的最高位置。
2014年台积电代工的28nm芯片达到环球市场份额的80%。
2020年，全天下的28nm芯片市场规模约为94亿美元，台积电占50%。

供给严重不敷自然使得生产链发生变革和转移，正是在这样的情形下，台积电选择了投资扩产。
台积电表示，扩产是为了知足芯片构造性需求的增加，以及应对车用芯片短缺开始扩及环球芯片供应链的寻衅，希望以最快的速率供应28nm产能。

台积电有4座12寸超大晶圆厂、4座8寸晶圆厂和一座6寸晶圆厂，为什么扩产的是南京厂？

2015年，台积电在南京市浦口经济开拓区投资建厂，2016年，台积电（南京）有限公司成立。
南京厂仅花14个月就建成投产，是台积电建厂最快、上线最快的厂区。
根据台积电财报数据，台积电（南京）2019年顺利扭亏为盈。

实在早在今年1月，台积电董事长刘德音就在法人解释会上提及，台积电南京厂区还在一期，当地扩充会依据需求来增加产能。

目前，台积电（南京）有限公司下设有一座12寸晶圆厂以及一个设计做事中央，已有2万片的产能，即本次扩产，是在原有根本上增加2万片28nm的产能。
以是，选择用南京厂现有厂房扩产，是台积电扩大28nm产能最快的方法。
魏哲家估量，由于晶圆厂主动调配产能增加车用芯片产量，从今年第三季度起，汽车行业的“缺芯”情形会有较大改进。

“跑得了和尚跑不了庙”

环球汽车“缺芯”，于是环球最大半导体代工厂台积电在南京扩产。
在这个逻辑里，我们彷佛缺了一个环。

我们要问的是，这块蛋糕，中国大陆能不能也分得一块呢？我们还要问的是，中国大陆只想要这块28nm的蛋糕吗？

第一个问题的答案是，能。

台积电南京厂增加产能，一定能够增加劳动力，促进地方经济的发展。
让苹果公司在中国设立代工厂，也是同样的道理。
中国有上百万工人被富士康、和硕等代工厂雇用，为苹果组装电子产品。

其余我们还应看到，企业在中国设厂扩产，对供应链的促进浸染。
仍以苹果公司为例，给苹果代工厂供应材料和器件的中国供应商也不在少数。
有数据显示，2019年，在苹果公司的环球供应商中，中国供应商所占比例是47.6%。
即便在巴西和印度也建立了代工厂，苹果公司仍旧对中国的供应商有较大程度的依赖。
反过来，代工厂的设立，也促进了配套家当的发展。

作为技能指向型家当，其生产过程比起一样平常制造业繁芜得多，供应链的繁芜程度也远高于传统制造业。
台积电在南京，一定须要从供应链中持续采购大量材料和设备，乃至产品办理方案也可以视作其生产需求。
而被纳入台积电供应商的大陆厂商，自然有更多机会参与28nm成熟制程或者其他制程工艺的迭代。

芯片人才技能或许无法直接得到，但家当链高下游可以，所谓“跑得了和尚跑不了庙”。
比如最新技能的信息更新，设备精度和技能指标的对接，产线技能标准的相互认证等。
国产设备厂商企业既须要订单，也须要得到市场切实其实定。
等成熟的设备和材料供应商造就完善后，未来也可以给本土芯片企业供货。
28nm作为成熟节点，绝大多数设备和材料也已成熟，关建在于如何尽快推进干系技能在中国大陆落地，打造本土化的28nm生产线。
这对中国大陆家当链完善有着非常重大的意义。

这也是经济环球化和“一带一起”背景下企业钻营更快发展的道路。

我们知道，每个国家都拥有自己赖以生存的家当，但每个国家拥有的资源、生产要素不同，环球化背景下的市场分工和市场交流，让各个国家受益良多。
在经济学之父亚当斯密绝对利益理论的根本上，支持自由贸易的经济学家李嘉图提出了比较利益学说，认为不论一个国家相对付其余一家是不是具备绝对上风，只要一个国家对具有比较上风的产品的产品进行专业化生产，通过出口比较上风产品，入口比较劣势的产品，自身就可以得到更大的投入产出。
因此，中国南京供应地皮、水电、劳动力以及完善的家当链，换取信息、技能以及成本要素，是符合环球化自由贸易的精神的。

党的十九届五中全会通过《中共中心关于制订国民经济和社会发展第十四个五年方案和二〇三五年远景目标的建议》，将“加快构建以海内大循环为主体、海内国际双循环相互促进的新发展格局”纳入个中。
构建基于“双循环”的新发展格局是党中心在国内外环境发生显著变革大背景下，推动我国开放型经济向更高层次发展的重大计策支配。
新华社评台积电南京扩产时是这么写的：“只强调内循环的片面想法、追求大干快上的短视行为、动辄比肩领跑的浮夸主义，都不利于芯片行业长期发展。
”也即是说，我们不应由于担心台积电2万片的产能会打劫其他芯片制造企业的市场，就一味地抗拒台积电扩产，而应把目光放长远，看抵家当发展的前景，并且长期潜心自主技能的研发。
“行业发展有其客不雅观规律，从设计到流片，都须要韶光来磨砺内功。
”

磨砺内功才是答案

但我们对台积电的扩产的动作也不能过于乐不雅观。

5月14日，据路透社宣布，知情人士透露，台积电正考虑追加数百亿美元的投资，在美国亚利桑那州之外，再其余建造5个晶圆厂。
台积电操持在美国亚利桑那州建厂的是2020年5月于官网正式宣告的。
当时台积电的说法是，将投资120亿美元，采取5nm制程技能生产来半导体晶片，方案的月产能为2万片晶圆，并将于2024年开始量产。
目前看来，这大概率不是台积电操持在美国建造的唯一项目。
台积电发言人表示：“事实上，我们已在亚利桑那州买下了一大片地皮，以便得到伸缩余地。
因此，存在进一步扩建的可能性，但我们首先要加速完成第一阶段培植，然后根据运行效率、本钱经济学和客户需求来决定我们接下来采纳什么样的步骤。
”

台积电成本支出操持显示，2021年成本支出的八成是用来提升5nm产能的。
魏哲家称，按照操持，2021年的台积电成本支出约为300亿美元，后面两年分别为350亿美元。
这些成本支出中，80%会用来发展前辈制程，尤其是5nm和3nm制程，另10%用来发展前辈封装，10%用于分外制程。
台积电的3nm产线估量在2022年量产。

台积电近期更新了其制程工艺路线图，称其4nm工艺芯片将在2021年底进入“风险生产”阶段，并于2022年实现量产；3nm产品估量在2022年下半年投产，2nm工艺正在开拓中。

从技能角度来看，台积电选择在的美国工厂中采取的是5nm制程工艺，2nm和3nm制程工艺则依然留在中国台湾本土，但二者相对南京的28nm，都要前辈得多，也是其紧张研发和投产的工艺。

从市场角度来看，台积电的最大客户是苹果，霸占台积电营收的23%，来自美国的客户占台积电2019年总营收的59%旁边，这一点不会由于台积电在大陆建厂还是在美国建厂而发生变革。
也便是说，虽然我们说台积电在南京建厂对完善供应链有益，但对大陆半导体家当链下贱，也便是须要从台积电购买芯片的企业而言，台积电此行并没有供应什么好处，乃至还强势霸占了某些企业的一部分市场，比如中芯国际。
据两家公司2020年的财报显示，台积电仅28nm制程的营收就超过了中芯国际全部的营收，是其1.43倍。
如果换成同是28nm制程的营收比较，台积电是中芯国际的15.53倍，差距巨大。
而台积电入驻，虽然只是增加2万片的产能，对付中芯国际而言都不算是什么好。

根据市场调研公司集邦咨询统计显示，估量2021第一季度，台积电市场份额为56%，收入达129.1亿美元。
而三星的代工业务在2021年1月至3月期间的市场份额估计为18%，收入为40.5亿美元。
这也意味着，环球险些一半以上的芯片由台积电生产。

这里我们要认识到，环球化理论所预设的空想条件与当前实际情形并非一模一样。
成本、信息等生产要素有的时候对付发展中国家而言，是不屈衡的。
发达国家最早开始工业化，最早积累了成本，并最早开始了成本转移，赚取高额利润之后，再反哺自身的家当，实现家当升级，并通过霸占和垄断来实现对发展中国家限定。

中国的制造业升级更多的须要依赖自身的科技发展。

仍拿中芯国际做例子，其生产设备和原材料大量利用到美国的技能和解决方案，如果完备剥离美国的技能支持，乃至无法完成45nm到90nm芯片的生产，更别说28nm和14nm了。

这在半导体这个高端技能的领域，抵牾就尤为突出，一方面，前辈制程的产能的争夺战千钧一发，另一方面，摩尔定律限定下新技能的打破呼之欲出。
以是我们前面还提出了这个问题：中国大陆只想要这块28nm的蛋糕吗？进行更加强有力的技能研发才是最好的答案。

由于技能上处于弱势，我们能预想到，台积电扩产对中国大陆其他企业确实是存在威胁的，同时我们也该当要看到，如果整条家当链都由于对抗的困难而选择安于成熟制程芯片的生产，那么就可能失落去翻身的契机，殁于温水里。

来源：本刊原创文章